(Cet article a d’abord été envoyé aux membres du Avresco Investing Club avec Jim Cramer. Pour obtenir les mises à jour en temps réel dans votre boîte de réception, abonne toi ici.)

Après réception de cet e-mail, nous achèterons 250 actions de American Eagle Outfitters (AEO) à environ 22,85 $. Après l’opération, le Charitable Trust détiendra 4 950 actions d’American Eagle. Cet achat augmentera le poids d’AEO dans le portefeuille d’environ 2,63 % à 2,77 %.

Les stocks de détail prennent un coup dur mercredi en réaction au rapport des ventes au détail de novembre plus faible que prévu. Le mouvement à la baisse confirme et aggrave la grande vente que le groupe a connue lors de la session de lundi, qui peut être liée aux inquiétudes selon lesquelles la variante omicron qui se propage rapidement empêchera les acheteurs de se rendre dans le centre commercial et les magasins pour le reste de la saison des vacances. Les investisseurs adoptent une position plus défensive en ce qui concerne le commerce de détail, ce qui explique pourquoi nous avons assisté à une forte rotation des stocks des grands magasins et des détaillants spécialisés comme American Eagle Outfitters et à l’achat d’intérêts dans des sociétés comme Walmart (WMT).

Mais considérez ceci : en raison de la baisse de cette semaine, AEO se négocie maintenant à des niveaux que la société n’a pas vus depuis février. Cet aller-retour intervient malgré toutes les parts de marché et les nouveaux clients qu’Aerie a gagnés, l’augmentation de la marge chez AE grâce à la force des vêtements décontractés et du denim, et toutes les améliorations apportées à la chaîne d’approvisionnement/logistique à travers ce qui devrait s’avérer être un couple d’acquisitions intelligentes. Nous avons clairement commencé à acheter des AEO bien trop tôt, mais nous ne laisserons pas la faiblesse de l’action nous intimider pour sortir de cette position.

American Eagle Outfitters se porte bien en ce moment et a enregistré le meilleur troisième trimestre de son groupe. Ce n’est pas un détaillant en détresse, même si vous ne le sauriez pas si vous ne prêtiez attention au cours de l’action et ne suiviez pas la force de ses catégories, comme expliqué lors de l’appel des résultats du troisième trimestre.

Enfin, nous voulons nous en tenir aux AEO à ces niveaux car les investisseurs obtiennent un dividende assez solide. Et en raison de la récente baisse du cours des actions, le rendement du dividende a augmenté à environ 3,17 %. Nous pensons qu’un dividende de cette taille devrait au moins apporter un certain soutien au multiple cours/bénéfice déjà bon marché de l’action.

En dehors d’AEO, nous examinons attentivement Boeing (BA), oui, Boeing, en tant qu’achat potentiel malgré les défis bien documentés de l’entreprise. Ce qui est intéressant avec le retour de Boeing à 191 $, c’est que l’action a maintenant effacé presque tous les gains du début du mois qui avaient été attribués à la publication par la Chine d’une consigne de navigabilité pour le 737 MAX. Rappelons qu’il s’agissait d’un événement marquant vers la remise en service de l’avion sur le deuxième plus grand marché de l’aviation intérieure au monde. De plus, nous aimons l’élan affiché par Boeing avec ses commandes et ses livraisons de 737 MAX.

En fin de compte, nous avons décidé de ne pas augmenter notre position sur Boeing ici même parce que nous hésitons à violer notre base de coût moyen faible, d’environ 179 $, dans une position déjà établie. Cependant, nous voulions souligner ce que nous pensons être une opportunité, surtout si le cours de l’action s’ajoute aux inquiétudes liées à la suspension en cours de 787 livraisons et à l’impact de l’augmentation des cas d’omicron sur les voyages internationaux.

Dans d’autres nouvelles, Eli Lilly (LLY) et Nucor (NUE) font la une des journaux mercredi après que les deux sociétés ont fourni des directives mises à jour. Leurs actions évoluent dans des directions opposées, avec Eli Lilly, que nous achetons régulièrement pour le portefeuille, menant le S&P 500 ce matin en réponse à ses perspectives relevées pour 2021 et à ses prévisions optimistes pour 2022.

Pendant ce temps, Nucor, dont nous avons vendu certaines actions à environ 120 $ fin novembre, est le grand retardataire de la journée après que la fourchette de bénéfices record de la direction au quatrième trimestre ait été inférieure aux estimations de la rue.

Nous aurons plus de réflexions sur Nucor et Eli Lilly plus tard dans la journée, mais nous voulons que les membres du club d’investissement sachent que nous considérons la faiblesse de NUE comme une opportunité de racheter ce que nous avons vendu plus haut. En fait, nous achèterions Nucor de cette baisse si nous ne détenions pas déjà une position pour le Charitable Trust. Mais de notre propre point de vue, nous ne récupérons aucune action dans cette baisse car nous attendons un niveau qui améliorerait notre coût de base moyen de 101,46 $.

Le Avresco Investing Club est désormais le siège officiel de mon organisme de bienfaisance. C’est l’endroit où vous pouvez voir chaque mouvement que nous faisons pour le portefeuille et obtenir mon aperçu du marché avant tout le monde. Le Charitable Trust et mes écrits ne sont plus affiliés à Action Alerts Plus de quelque façon que ce soit.

En tant qu’abonné au Avresco Investing Club avec Jim Cramer, vous recevrez une alerte commerciale avant que Jim n’effectue une transaction. En règle générale, Jim attend 45 minutes après avoir envoyé une alerte commerciale avant d’acheter ou de vendre une action dans le portefeuille de sa fiducie caritative. Si l’alerte commerciale est envoyée avant la commercialisation, Jim attend 5 minutes après l’ouverture du marché avant d’exécuter la transaction. Si l’alerte commerciale est émise moins de 45 minutes au cours de la journée de négociation, Jim exécute la transaction 5 minutes avant la fermeture du marché. Si Jim a parlé d’une action sur Avresco TV, il attend 72 heures après avoir émis l’alerte commerciale avant d’exécuter la transaction. Voir ici pour l’avertissement d’investissement.

(La fiducie caritative de Jim Cramer est longue AEO, BA, LLY, NUE.)